THỊ TRƯỜNG THÉP DẸT

_  Giá thép cuộn cán nóng Bắc Âu tăng nhẹ vì một số nhà máy đã tăng giá chào hàng.

Một nhà sản xuất hàng đầu đã tăng giá chào hàng HRC trên nền tảng khách hàng điện tử của mình lên khoảng 610 Euro/tấn xuất xưởng, tăng 20 Euro/tấn. Trước kỳ nghỉ, nhà máy này đã công bố mức tăng 20 Euro/tấn so với giá chào hàng chính thức lên 630 Euro/tấn, trong khi hầu hết các nhà máy khác dự kiến ​​sẽ hưởng ứng.

Nhưng hoạt động thị trường vẫn rất thấp, với một số người tham gia không quay trở lại thị trường cho đến tuần tới. Các trung tâm dịch vụ cho biết họ đã bắt đầu nhận được một số báo giá cao hơn từ các nhà máy cho các dự án, mặc dù các nhà máy khác vẫn chưa đưa ra các chào hàng mới.

Các nguồn tin có phần ngạc nhiên với việc giảm hạn ngạch đối với một số người bán ở các quốc gia khác, đặc biệt là Nhật Bản và Việt Nam. Hơn 216,000 tấn đang chờ để được giải quyết trong hạn ngạch 138,766 tấn của Nhật Bản tính đến ngày 6/1, trong khi hạn ngạch của Việt Nam cũng hơi vượt quá ở mức 150,000 tấn. Các nguồn tin mua hàng cho biết phần lớn trong số này có thể là vật liệu đã được rút khỏi thủ tục thông quan vào ngày 1/10, vì hầu hết người mua không quan tâm đến những nguồn gốc này trong những tháng gần đây, do thị trường yếu và rủi ro về thuế hồi tố trong cuộc điều tra chống bán phá giá đang diễn ra.

Những người tham gia đang đặt câu hỏi về thời điểm có thể thanh toán thuế hồi tố, với các biện pháp tạm thời dự kiến ​​vào tháng 3 năm 2025 - thuế chính thức có thể được áp dụng hồi tố 90 ngày trước khi thực hiện các biện pháp tạm thời. Các nguồn tin từ nhà máy trước đó cho biết thuế hồi tố có thể được thanh toán vào tháng 1, nhưng không rõ liệu điều này có diễn ra vào cuối tháng hay không, không ảnh hưởng đến việc thông quan vật liệu trong những ngày đầu tiên của tháng 1.

Hôm 07/01 là ngày đầu tiên trở lại sau kỳ nghỉ đối với phần lớn thị trường Nam Âu, vì vậy các dấu hiệu rõ ràng trên thị trường trong nước vẫn chưa xuất hiện.

Các chào hàng cuối cùng cho Ý từ phía bắc đã được đưa ra ở mức giá 630 Euro/tấn tính phí giao hàng. Trước kỳ nghỉ, đã có một số giao dịch mua được hoàn tất ở mức giá 580-590 Euro/tấn đã tính phí giao hàng, với mức giá 600 Euro/tấn chưa đạt được.

Trong thời gian không có hoạt động ở Châu Âu, giá HRC của Trung Quốc đã giảm tương đương 15 US/tấn kể từ ngày 19/12. Nhưng tỷ giá hối đoái euro-đô la không thuận lợi, làm giảm tác động của việc giá giảm ở Châu Á theo euro đối với người mua EU.

Các chào hàng thưa thớt cho Ý bắt đầu xuất hiện trong tuần này, với HRC của Indonesia được báo cáo chào hàng ở mức khoảng 550 Euro/tấn cif. Vật liệu Đài Loan cũng được chào hàng ở mức gần mức này.

Nhật Bản sẽ chào hàng vào tuần tới. Những người tham gia thị trường đang chờ đợi các chào hàng của Thổ Nhĩ Kỳ, với một số nhà máy dự kiến ​​sẽ chào hàng vào ngày 08/01. Một nhà máy đang thu thập các yêu cầu, trong khi một số nhà máy cho rằng 590-600 USD/tấn cfr đã bao gồm thuế là khả thi đối với HRC của Thổ Nhĩ Kỳ.

Trên thị trường tương lai, hợp đồng tháng 2 được giao dịch nhiều lần trong ngày ở mức 585 Euro/tấn theo hợp đồng Bắc Âu của CME Group, trong khi giao dịch 8,000 tấn tháng 7 được kết thúc ở mức 615 Euro/tấn.

Chi phí đầu vào tăng thúc đẩy người bán tăng giá, nhưng vấp phải kháng cự từ hạ nguồn do nhu cầu trong lĩnh vực ô tô và sản xuất vẫn giảm trước các suy thoái về kinh tế. Người bán có nguồn hàng sẵn có nhiều hơn vào cuối năm nên có thể sẽ giảm giá lại để kích cầu. Do vậy, dự kiến giá vẫn yếu khi bước vào đầu năm 2025 và sự phục hồi có thể đến từ cuối tháng 2-tháng 3 khi các điều kiện vĩ mô tốt hơn cũng như khởi sắc về nhu cầu. Giá phổ biến khoảng 630-650 Euro/tấn về tháng 3/2025.

_ Giá giao ngay thép cuộn cán nóng Mỹ ổn định khi thị trường trở lại sau hai tuần nghỉ lễ. Thời gian giao hàng ổn định ở mức 3.5 tuần, cho thấy tình trạng sẵn có vào cuối tháng 01.

Phần lớn thị trường đang nỗ lực để trở lại sau kỳ nghỉ lễ Giáng sinh và Năm mới, cả hai đều rơi vào thứ Tư năm nay. Có rất ít hoạt động được báo cáo, với lượng hàng tồn kho được cho là vẫn dồi dào mặc dù không có hoạt động trong hơn hai tuần.

Các nguồn tin hy vọng thị trường sẽ bắt đầu biến động vào cuối tuần này. Một số người được khuyến khích bởi triển vọng rằng phế liệu chính có thể tăng 10-20 USD/tấn trong giao dịch phế liệu tháng 01 so với tháng trước.

Việc Tổng thống Joe Biden từ chối Nippon Steel mua US Steel với giá 15 tỷ đô la và các vụ kiện tụng sau đó phát sinh từ sự từ chối đó đã định hướng nhiều cuộc thảo luận trên thị trường trong tuần này. Nhiều người trong ngành thép Mỹ đã ngạc nhiên trước sự từ chối này và hầu hết đều thất vọng, vẫn còn sự không chắc chắn về kết quả cuối cùng sẽ như thế nào, bao gồm khả năng US Steel và Nippon sẽ kháng cáo lên chính quyền mới của Tổng thống đắc cử Donald Trump.

Đánh giá nhập khẩu HRC không đổi ở mức 640 USD/tấn DDP Houston. Các thị trường nhập khẩu vẫn tạm dừng vì họ muốn làm rõ các kế hoạch thuế quan của Trump khi ông nhậm chức vào ngày 20/1.

Thị trường thép Mỹ hầu như dư cung đều đặn suốt năm 2024, mặc dù các nhà sản xuất thép đã giảm sản lượng trong ba quý đầu năm. Đối mặt với những yếu tố này, các nhà sản xuất thép của Mỹ chứng kiến ​​lợi nhuận thấp hơn hoặc thậm chí là thua lỗ trong quý cuối cùng của năm 2024 và có khả năng kéo dài đến năm 2025.

Như vậy, tình trạng cung vượt cầu sẽ còn tiếp diễn cho năm 2025 và gây áp lực lên giá, nhưng được bù lại bởi sản lượng nhập khẩu giảm một khi Trump tăng thuế hàng nhập khẩu. Điều này có thể thúc đẩy giá cả tăng vào Q1 lên khoảng 700-710 USD/tấn.

_ Giá cuộn cán nóng trong nước Thổ Nhĩ Kỳ vẫn giữ nguyên trong tuần đầu tiên của năm 2025 khi người mua quyết định không tham gia thị trường. Sau khi đã đặt hàng vật liệu vào giữa tháng 12, các nhà cán lại và nhà sản xuất ống không vội vàng đàm phán với các nhà máy.

Chào giá phổ biến khoảng 560-580 USD/tấn xuất xưởng tùy thuộc vào nhà máy, đồng thời cho biết thêm rằng các mức chào hàng vẫn không thay đổi theo tuần. Trong khi đó, giá ống thép giảm sẽ còn gây áp lực lên giá HRC. Một nhà sản xuất ống thép đã hạ giá xuống mức 590-600 USD/tấn xuất xưởng.

Từ Trung Quốc, giá chào hàng nhập khẩu Q195 giảm xuống còn 490-498 USD/tấn cfr Thổ Nhĩ Kỳ để bốc hàng vào tháng 2 vào cuối tuần. Sự sụt giảm này là do triển vọng bi quan về nhu cầu thép trong tương lai gần và tác động của hoạt động giao dịch chậm chạp của các thương nhân Trung Quốc. Tại Thổ Nhĩ Kỳ, người mua hiện đang ở ngoài thị trường, cảm thấy giá chào hàng có thể giảm thêm trước khi bắt đầu năm mới âm lịch. Một người tham gia thị trường dự kiến ​​giá sẽ thấp tới 470 USD/tấn cfr trong vài tuần tới.

Do hầu hết khách hàng vẫn đang đi nghỉ lễ nên không có hoạt động đáng chú ý nào được báo cáo trên thị trường xuất khẩu. Một thương nhân Thổ Nhĩ Kỳ cho biết các nhà máy đã tạm thời rút lại lời chào hàng của họ, trong khi các nguồn khác báo cáo 530-540 USD/tấn fob, tương đương với 570-580 Euro/tấn cfr đã bao gồm thuế của Ý, khi tính đến 30 USD/tấn cước phí vận chuyển.

Giá cả nhìn chung vẫn chịu áp lực chính từ nhu cầu thấp trong bối cảnh nhu cầu toàn cầu chậm lại và áp lực tồn kho. Căng thẳng thương mại cũng gia tăng khiến tâm lý thị trường toàn cầu bất ổn sau khi Trump tái đắc cử Tổng thống. Sự bất ổn chính trị vẫn căng thẳng ở khu vực Trung Đông và Nga-Ukraina. Yếu tố hỗ trợ từ các chi phí đầu vào cũng yếu do phế giảm.

Thị trường dự kiến yếu trong tháng 1 và có thể phục hồi nhỏ vào tháng 2-tháng 3. Phạm vi giá ở mức 560-580 USD/tấn fob.

THỊ TRƯỜNG THÉP DÀI

_ Một số nhà sản xuất thép dài của Châu Âu đã công bố mức tăng 20-30 Euro/tấn sau khi giá năng lượng tăng mạnh, nhưng cho đến nay người mua vẫn chậm chấp nhận. Các nguồn tin thị trường dự đoán năm mới sẽ kết thúc với giao dịch chậm vì các nhà máy sẽ miễn cưỡng đồng ý với mức giá thầu thấp hơn của người mua trước khả năng giá tăng vào đầu năm 2025.

Các nhà máy của Ý đã tăng giá thép cây chính thức lên khoảng 580 Euro/tấn tại nhà máy vào tuần trước, sau khi giá năng lượng và phế liệu tăng trong những tuần trước đó. Các lô hàng rất nhỏ được giao dịch ở mức 560 Euro/tấn tại xưởng, với mức thấp hơn được cho là có sẵn cho các lô hàng lớn và vừa. Các nhà máy thép Ý dự kiến ​​sẽ đẩy giá lên cao hơn nữa trước khi kết thúc năm để chuẩn bị cho đầu năm 2025.

Tại thị trường Đức, cho đến nay, các nhà máy đã không mấy thành công trong việc thúc đẩy mức tăng giá 20 Euro/tấn của tuần trước, nhưng mức tăng này đã giúp họ tránh được tình trạng giảm giá thêm nữa. Giao dịch thép cây gần đây nhất được chỉ định ở mức 585-590 Euro/tấn tại xưởng, trong khi các nhà máy đang có kế hoạch tăng giá chào hàng thêm 10-20 Euro/tấn lên khoảng 630 Euro/tấn tại xưởng trong tương lai gần.

Các nhà máy thép địa phương của Tây Ban Nha đã bán thép cuộn dây chất lượng kéo với giá 590 Euro/tấn giao trong tuần này, giảm 5-10 Euro/tấn so với đầu tháng 11, do nhu cầu yếu và sự cạnh tranh mạnh mẽ từ các chào hàng nhập khẩu.

Giá đẩy lên do các nhà máy muốn bù đắp chi phí năng lượng tăng song người mua chậm chấp nhận. Thị trường chậm chạp tháng 1 vì lễ khiến nhu cầu yếu và thu mua đủ dùng. Nhưng các nhà máy sẽ cố gắng tăng giá để làm bước đệm. Dự kiến giá cả giằng co và nhích lên 590-600 Euro/tấn tại Ý trong tháng 2-tháng 3.

_  Thị trường thép cây Thổ Nhĩ Kỳ không hoạt động trong tuần qua, với một số bên tham gia thị trường được cho sẽ trở lại trong tuần mới này. Giá chào hàng trong nước của các nhà máy giảm nhẹ vào cuối tuần.

Nhu cầu trong nước thấp và người mua dự kiến ​​sẽ không mua nhiều cho đến giữa tháng 01, khi họ có thể bổ sung hàng theo nhu cầu của người mua Trung Quốc trước kỳ nghỉ Tết Nguyên đán của quốc gia này. Nhưng nhu cầu xây dựng theo mùa thấp ở Thổ Nhĩ Kỳ và Châu Âu, cũng như nhu cầu xuất khẩu nói chung yếu và khả năng giá phôi thép chào hàng thấp hơn từ Nga, có thể khiến người mua thận trọng. Đồng rúp Nga đã giảm xuống mức thấp mới so với đồng đô la Mỹ trong tuần qua, cùng với nhu cầu bất động sản đang giảm, có khả năng sẽ gây áp lực lên các chào bán xuất khẩu phôi trong tương lai gần.

Các nhà máy thép toàn cầu đều cố gắng tăng giá khi chi phí năng lượng tăng trong khi Trung Quốc kỳ vọng các chính sách kích thích mới khuyến khích các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ giữ giá. Song giá cả áp lực vì nhu cầu chậm. Do đó, diễn biến sẽ không thay đổi nhiều trong tháng 1 và suy yếu ngắn hạn trước khi phục hồi tháng 2-tháng 3 lên 590-600 USD/tấn fob.

THỊ TRƯỜNG PHẾ THÉP

Hoạt động giao dịch trên thị trường nhập khẩu phế liệu sắt Thổ Nhĩ Kỳ tăng lên, với các nhà máy vẫn chỉ ra giá thầu thấp hơn và người bán phản đối.

Có nhiều nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ hơn trên thị trường đang tìm kiếm vật liệu có sẵn, trong khi cũng có một số lượng lớn người bán đánh giá mức độ quan tâm và giá thầu của người mua. Các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ đang chỉ ra giá thầu trong khoảng 335-340 USD/tấn cho HMS 80:20 của Châu Âu, nhưng một số giá thầu cũng có thể được chỉ ra cho các nhà cung cấp đường biển ngắn của Châu Âu ở Adriatic và Pháp ở mức thấp hơn 330 USD/tấn.

Người bán từ Châu Âu, Scandinavia và các quốc gia Baltic đã có mặt trên thị trường với giá hàng hóa và chỉ báo giá thường cao hơn 5-7 USD/tấn so với giá thầu cao hơn, trong khi một số vẫn chưa đưa ra bất kỳ mức giá nào. Chỉ báo giá chào hàng của Hoa Kỳ được nghe là cao hơn 348 USD/tấn đối với HMS 80:20.

Nhìn chung, tâm lý của người bán là vững chắc đến hơi thấp hơn, đặc biệt là trong trường hợp hàng hóa của Châu Âu và các tính toán tỷ giá hối đoái. Người bán Mỹ được cho là vững chắc hơn trong ý tưởng về giá của họ, đặc biệt là khi giao dịch thanh toán phế liệu sắt trong nước của Mỹ vào tháng 1 sắp bắt đầu dự kiến ​​sẽ có nhiều hỗ trợ hơn so với dự kiến ​​gần đây.

Nhu cầu phế liệu bốc xếp vào tháng 2 của Thổ Nhĩ Kỳ dự kiến ​​sẽ cao hơn tháng 12 và tháng 1, và tình trạng sẵn có của phế liệu thấp hơn. Một số khu vực cung cấp đã trải qua điều kiện thời tiết khắc nghiệt và các nhà xuất khẩu được ghi nhận là đang bổ sung hàng ở mức vừa phải, điều này cũng bị ảnh hưởng bởi các ngày lễ lớn vào cuối tháng 12 và đầu tháng 1. Lượng hàng nhập khẩu vào các bến xuất khẩu thấp hơn theo mùa cũng bị ảnh hưởng thêm bởi việc các nhà xuất khẩu giữ giá tại bến ở mức tối thiểu có thể, vì giá nhập khẩu của Thổ Nhĩ Kỳ bắt đầu giảm vào nửa cuối tháng 12 và nhu cầu của họ vẫn ở mức thấp. Đồng euro yếu hơn mang lại một số lợi thế cho một số nhà cung cấp nhất định, nhưng biên lợi nhuận vẫn bị thu hẹp khi các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ chào giá 340 USD/tấn cho vật liệu Châu Âu, chỉ vừa đủ hòa vốn, và giá tại bến cảng Châu Âu đang được áp dụng để kích thích nguồn cung.

Dự kiến giá cả giảm vào tháng 1 khi nhu cầu giảm nhưng được bù đắp bởi nguồn cung phế liệu giảm từ Mỹ do việc thu gom phế gặp khó khăn vào mùa đông, nên mức giảm hạn chế 2-3 USD/tấn trong tháng 1. Giá cả có thể phục hồi vào tháng 2 tới.

Lưu ý: Dự báo sẽ được cập nhật vào mỗi thứ 2, thứ 4, thứ 6 hàng tuần.