THỊ TRƯỜNG THÉP DẸT

_  Giá thép cuộn cán nóng Bắc Âu giảm nhẹ vì một số nhà máy vẫn đang khao khát doanh số. Mức giá phổ biến khoảng 555-570 Euro/tấn, mặc dù người mua và thương nhân báo cáo giá chào thấp hơn. Chào giá từ một số nhà sản xuất lớn hơn ở Bắc Âu được báo cáo ở mức khoảng 560 Euro/tấn, trong khi một nhà sản xuất lớn hơn và một nhà sản xuất nhỏ hơn khác chào ở mức khoảng 540-550 Euro/tấn.

Các nhà máy đồng ý rằng thị trường phía Nam vững chắc hơn phía Bắc, với các nhà sản xuất lớn ở phía Bắc đang cố gắng bán thặng dư của họ vào phía Nam. Một số trung tâm dịch vụ của Đức hiện vẫn đang trong chế độ thanh lý hàng tồn kho trước khi kết thúc năm và trong một số trường hợp là cuối năm tài chính. Một số đã mua gần đây với kỳ vọng thị trường sẽ vững chắc hơn vào năm mới, nhưng một số khác vẫn đang trì hoãn vì họ không tin tưởng vào xu hướng giá và muốn tiết kiệm càng nhiều vốn lưu động càng tốt.

Nguồn tin từ bên bán cho biết, lượng hàng tiêu thụ thấp từ chuỗi cung ứng ô tô đang có tác động tiêu cực đến thép mạ kẽm nhúng nóng và thép cuộn cán nguội. Một nguồn tin cho rằng các giao dịch HDG trong tháng 1-tháng 3 chỉ được thực hiện với mức chênh lệch khoảng 80 Euro/tấn so với HRC, giảm so với mức thông thường là 100 Euro/tấn. Do đó, một số công suất HDG có thể bị dừng lâu hơn bình thường trong mùa lễ.

Thanh khoản trên thị trường CRC bị hạn chế, nhưng một số nhà sản xuất đang cố gắng bán vật liệu trước đây dành cho ngành ô tô cho khách hàng công nghiệp nói chung.

Các nhà sản xuất thép cho biết nhu cầu trong quý đầu tiên năm 2025 rõ ràng sẽ mạnh hơn so với quý thứ tư, đây là trường hợp thường xảy ra, nhưng không rõ ràng như vậy trong vài tháng qua.

Riêng ArcelorMittal Distribution Solutions đã quyết định đóng cửa cơ sở của mình tại Olpe, phía nam Westphalia, vào giữa năm 2025 do "nhu cầu của khách hàng giảm ", công ty cho biết nhu cầu này đã giảm khoảng 30% kể từ năm 2017.

Thị trường Ý đang đi xuống trước kỳ nghỉ lễ, nhưng các nhà máy đang nói về việc tăng giá, với các giao dịch nhỏ được ký kết xung quanh mức giá cơ sở giao hàng là 580 Euro/tấn.

Các giao dịch của Thổ Nhĩ Kỳ đã được thực hiện tại Ý trong tuần khi hoạt động chênh lệch giá mở ra, mặc dù chỉ dành cho các giao dịch nhỏ hơn. Những người mua lớn có khả năng sẽ được giảm giá thêm từ mức 550-560 Euro/tấn cfr, đã bao gồm thuế. Indonesia cũng được cho là chào hàng với mức giá có thể thu hút người mua đa dạng hóa nguồn cung. Có lo ngại rằng các nhà cung cấp Indonesia đã bán mà không quan tâm đến 3% tổng lượng nhập khẩu của EU, nếu vượt quá, họ sẽ phải chịu hạn ngạch bảo vệ của EU.

Chi phí đầu vào tăng thúc đẩy người bán tăng giá, nhưng vấp phải kháng cự từ hạ nguồn do nhu cầu trong lĩnh vực ô tô và sản xuất vẫn giảm trước các suy thoái về kinh tế. Người bán có nguồn hàng sẵn có nhiều hơn vào cuối năm nên có thể sẽ giảm giá lại để kích cầu khi tiến gần tới các ngày lễ. Do vậy, dự kiến giá vẫn yếu khi bước vào đầu năm 2025 và sự phục hồi có thể đến từ cuối tháng 2-tháng 3 khi các điều kiện vĩ mô tốt hơn cũng như khởi sắc về nhu cầu. Giá giảm về 570-580 Euro/tấn trước khi lên 620 Euro/tấn về tháng 3.

_ Kỳ nghỉ lễ Tạ ơn đã hạn chế hoạt động giao dịch trên thị trường thép cuộn cán nóng Mỹ khi người mua và người bán không tham gia thị trường. Thời gian giao hàng đã giảm nửa tuần xuống còn 4.5 tuần, cho thấy vẫn còn hàng tại nhà máy vào cuối năm và đầu tháng 1.

Cả người mua và người bán đều nghỉ ngơi trong tuần trước khi kỳ nghỉ lễ Tạ ơn đến gần vào ngày 26/11 và nhiều người báo cáo rằng các doanh nghiệp hoạt động dưới mức bình thường trong hai ngày qua khi mọi người dần quay trở lại làm việc. Thị trường sẽ còn chậm trong phần còn lại của năm, trước kỳ nghỉ lễ Giáng sinh.

Lượng hàng tồn kho nhìn chung vẫn ở mức cao và với kỳ nghỉ lễ vào giữa hai trong năm tuần tiếp theo, thời gian để tiến hành kinh doanh sẽ giảm tương đối nhanh.

Các nguồn tin dự đoán rằng mức độ giao dịch trước Giáng sinh sẽ quyết định tháng 1 sẽ bắt đầu như thế nào. Các nguồn tin cho biết, tháng 12 chậm hơn có thể dẫn đến cú sốc hàng tồn kho thấp vào năm mới. Một số người mua lớn hơn có thể đã làm giảm bớt sự phấn khích của năm mới bằng cách thực hiện các giao dịch mua lớn hơn trong 5-6 tuần qua, phần lớn trong số đó dự kiến ​​sẽ đáp ứng một phần mức tiêu thụ của quý đầu tiên.

Tổng thống đắc cử Donald Trump đã đe dọa áp thuế 25% đối với hàng nhập khẩu từ Canada và Mexico đã khởi động một loạt các động thái vào tuần trước. Nhưng những người mua thép đã im lặng trong phản ứng của họ đối với các mối đe dọa của Trump và đang chờ xem tổng thống đắc cử thực sự sẽ làm gì trước khi đưa ra quyết định kinh doanh.

Cung thép vượt cầu đã ảnh hưởng đến giá cả gần đây. Nhu cầu cũng dự kiến sẽ yếu hơn vào mùa đông kéo dài đến đầu năm sau sẽ khiến tiêu thụ chậm hơn nữa và giá sẽ còn áp lực. Yếu tố hỗ trợ thị trường là kỳ vọng nhu cầu khởi sắc năm mới và các chính sách thuế của Trump hỗ trợ giá nội địa. Vì vậy, dự kiến giá thép tại Mỹ sẽ biến động phạm vi hẹp trong thời gian còn lại của năm và tháng 1, nhích lên từ tháng 2 lên khoảng 750-770 USD/tấn.

_ Các nhà sản xuất thép cuộn cán nóng của Thổ Nhĩ Kỳ đã ký kết một loạt các thỏa thuận xuất khẩu sang Châu Âu và các nước thứ ba trong tuần, vì các mức giá chào hàng thấp hơn có thể chấp nhận được đối với người mua.

Một nhà máy được cho là đã bán khoảng 30,000 tấn cho các trung tâm dịch vụ ở Ý với giá 550-565 Euro/tấn cfr, đã bao gồm thuế, tùy thuộc vào khách hàng, với doanh số bán sang Tây Ban Nha được báo cáo ở mức giá tương tự. Tuần trước, một lô hàng khác chứa vật liệu cán nguội và mạ kẽm cũng đã được hoàn tất đến Tây Ban Nha với giá 535 USD/tấn fob, nhưng thỏa thuận này chưa được xác minh. Vào Ai Cập, hai lô hàng, mỗi lô 10,000 tấn trong tuần được cho là đã được hai nhà máy khác nhau ký kết với giá khoảng 560-565 USD/tấn cfr.

Giá chào hàng cạnh tranh nhất được đưa ra ở mức 580 USD/tấn cfr Ý, đã bao gồm thuế, tương đương với 525 USD/tấn fob. Những người khác báo cáo giá chào hàng 580-600 Euro/tấn cfr Nam EU, đã bao gồm thuế, có sẵn làm mức giá khởi điểm từ các nhà máy. Xa hơn về phía đông, giá fob 560 USD/tấn đã được đưa ra cho khách hàng Ukraine, trong khi một công ty thương mại cho biết giá có thể lên tới 550 USD/tấn fob từ Thổ Nhĩ Kỳ, với một số mức giá chào hàng cố định.

Trong nước, một nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ đã chốt giao dịch ở mức 553-560 USD/tấn xuất xưởng tùy thuộc vào khách hàng. Những người tham gia thị trường cho biết nhà cung cấp chỉ chấp nhận mức giá này cho các đơn hàng vượt quá 10,000 tấn và khoản thanh toán trước đã thỏa thuận theo tỷ lệ với khối lượng đã đặt hàng. Đối với các đơn hàng lớn không có các điều khoản thanh toán này, cùng một nhà sản xuất đã sẵn sàng đưa ra mức giá 570 USD/tấn.

Các nhà sản xuất khác phần lớn vẫn giữ nguyên, không muốn khớp với mức giá 553-560 USD/tấn. Một nhà máy đã ngưng hoạt động lò gia nhiệt phôi tấm ở mức giá 585-600 USD/tấn, mức giá mà các nhà cán lại và nhà sản xuất ống thấy hoàn toàn không khả thi. Một nhà máy thứ ba đã đưa ra mức giá 570-580 USD/tấn cfr Marmara sau khi đàm phán, trong khi một đối thủ cạnh tranh gần nhất đứng ở mức 575-580 USD/tấn cho khối lượng lớn đến trung bình.

Tất cả các nhà máy đều cung cấp dịch vụ giao hàng vào tháng 1, với một số nhà máy dự kiến ​​sẽ tiến tới tháng 2 trong những tuần tới. Giá cả vẫn tiếp tục chịu áp lực, với một số người mua lớn vẫn đang chờ đợi các khoản chiết khấu tiếp theo.

Về hàng nhập khẩu, giá Q195 từ Trung Quốc được nghe ở mức 515-525 USD/tấn cfr cho lô hàng tháng 1. Mặt khác, các giá thầu được đưa ra ở mức gần 500 USD/tấn, nhưng không có giá nào được chấp nhận. Khoảng cách thu hẹp giữa giá chào hàng trong nước của Thổ Nhĩ Kỳ và giá nhập khẩu đã khiến các giao dịch từ Viễn Đông ngày càng khó khăn. Gần nhà hơn, một nhà máy Ai Cập vẫn được báo cáo là không có mặt.

Qua Biển Baltic, các giao dịch đến khu vực MENA đã được ký kết ở mức 510 USD/tấn cfr cho lô hàng tháng 2. Từ Biển Đen, một nhà máy cho biết họ có thể không có bất kỳ phân bổ lô hàng nào cho tháng 2 do giá địa phương của Nga được cải thiện. Các nguồn tin khác cho biết cùng một nhà sản xuất vẫn đang thu thập các yêu cầu trong tuần tại Thổ Nhĩ Kỳ.

Giá cả nhìn chung vẫn chịu áp lực chính từ nhu cầu thấp trong bối cảnh nhu cầu toàn cầu chậm lại trước thềm năm mới và áp lực tồn kho cuối năm. Căng thẳng thương mại cũng gia tăng khiến tâm lý thị trường toàn cầu bất ổn sau khi Trump tái đắc cử Tổng thống. Sự bất ổn chính trị vẫn căng thẳng ở khu vực Trung Đông và Nga-Ukraina. Yếu tố hỗ trợ từ các chi phí đầu vào tăng như chi phí năng lượng, phế thép khiến các nhà máy không muốn giảm giá mà chỉ cung cấp chiết khấu riêng. Thị trường dự kiến yếu sang đầu năm tới và có thể nhích nhẹ từ tháng 2 sau khi Trung Quốc quay trở lại với giá dự kiến cao hơn. Phạm vi giá không thay đổi nhiều so với hiện tại ở mức 560-580 USD/tấn fob.

THỊ TRƯỜNG THÉP DÀI

_ Một số nhà sản xuất thép dài của Châu Âu đã công bố mức tăng 20-30 Euro/tấn vào tuần trước, sau khi giá năng lượng tăng mạnh, nhưng cho đến nay người mua vẫn chậm chấp nhận.

Các nguồn tin thị trường dự đoán năm mới sẽ kết thúc với giao dịch chậm vì các nhà máy sẽ miễn cưỡng đồng ý với mức giá thầu thấp hơn của người mua trước khả năng giá tăng vào đầu năm 2025.

Đánh giá thép cây trong nước hàng tuần tại Ý tăng 5 Euro/tấn lên 550 Euro/tấn, vì những người mua có nhu cầu ngay lập tức đã mua một lượng nhỏ vào thời điểm nhu cầu xây dựng ở mức vừa phải.

Các nhà máy của Ý đã tăng giá thép cây chính thức lên khoảng 580 Euro/tấn tại nhà máy vào tuần trước, sau khi giá năng lượng và phế liệu tăng trong những tuần trước đó. Các lô hàng rất nhỏ được giao dịch ở mức 560 Euro/tấn tại xưởng, với mức thấp hơn được cho là có sẵn cho các lô hàng lớn và vừa. Các nhà máy thép Ý dự kiến ​​sẽ đẩy giá lên cao hơn nữa trước khi kết thúc năm để chuẩn bị cho đầu năm 2025.

Tại thị trường Đức, cho đến nay, các nhà máy đã không mấy thành công trong việc thúc đẩy mức tăng giá 20 Euro/tấn của tuần trước, nhưng mức tăng này đã giúp họ tránh được tình trạng giảm giá thêm nữa. Giao dịch thép cây gần đây nhất được chỉ định ở mức 585-590 Euro/tấn tại xưởng, trong khi các nhà máy đang có kế hoạch tăng giá chào hàng thêm 10-20 Euro/tấn lên khoảng 630 Euro/tấn tại xưởng trong tương lai gần.

Các nhà máy thép địa phương của Tây Ban Nha đã bán thép cuộn dây chất lượng kéo với giá 590 Euro/tấn giao trong tuần này, giảm 5-10 Euro/tấn so với đầu tháng 11, do nhu cầu yếu và sự cạnh tranh mạnh mẽ từ các chào hàng nhập khẩu.

Giá đẩy lên do các nhà máy muốn bù đắp chi phí năng lượng tăng song người mua chậm chấp nhận. Thị trường chậm chạp tới cuối năm và kéo dài tới tháng 1 năm sau vì lễ khiến nhu cầu yếu và thu mua đủ dùng. Nhưng các nhà máy sẽ cố gắng tăng giá để làm bước đệm cho năm tới. Dự kiến giá cả giằng co và nhích lên 590-600 Euro/tấn tại Ý trong tháng 2.

_ Giá thép cây trong nước Thổ Nhĩ Kỳ tiếp tục giảm vào ngày 4/12, nhưng giá xuất khẩu vẫn giữ nguyên trong bối cảnh giao dịch yếu, vì giá của Trung Quốc cho thấy sự ổn định trước Hội nghị Công tác Kinh tế Trung ương được lên kế hoạch vào tuần tới, trong khi các nhà cung cấp Châu Âu cũng đẩy giá lên cao hơn sau đợt tăng giá năng lượng gần đây.

Các nhà máy ở khu vực Iskenderun sẵn sàng bán với giá 566 USD/tấn xuất xưởng vào ngày 4/12, giảm 2 USD/tấn so với ngày hôm trước và giảm 5-10 USD/tấn so với cuối tuần trước.

Các nhà máy ở Izmir và Marmara giữ nguyên giá chào hàng ở mức 565 USD/tấn và 570 USD/tấn xuất xưởng, nhưng không đáp ứng được nhu cầu hoặc đáp ứng rất ít. Hoạt động mua vẫn bị kìm hãm vì thanh khoản thấp, nhưng việc bổ sung hàng vào mùa đông của những người mua trong nước Trung Quốc vào đầu tuần này đã làm dấy lên một số kỳ vọng rằng những người mua Thổ Nhĩ Kỳ có thể làm như vậy trong những ngày tới.

Rất ít người sẵn sàng chào giá thép cây xuất khẩu thấp hơn 570 USD/tấn fob mặc dù muốn thu hút người mua trong nước ở mức khoảng 565 USD/tấn xuất xưởng, trong khi các thương nhân cho rằng hầu hết các nhà máy sẽ đồng ý bán ở mức 565 USD/tấn fob. Người mua Châu Âu đã chào giá ở mức 550 USD/tấn fob, không phải là mức giá chấp nhận được đối với các nhà cung cấp Thổ Nhĩ Kỳ, những người đã để mắt đến mức tăng giá 20-30 Euro/tấn gần đây mà một số nhà cung cấp thép dài Châu Âu đã tìm cách thúc đẩy.

Các nhà máy thép toàn cầu đều cố gắng tăng giá trước thềm năm mới khi chi phí năng lượng tăng trong khi Trung Quốc kỳ vọng các chính sách kích thích mới khuyến khích các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ giữ giá. Song giá cả áp lực vì nhu cầu chậm. Do đó, diễn biến sẽ không thay đổi nhiều tới cuối năm và suy yếu ngắn hạn trước khi phục hồi tháng 2 lên 590 USD/tấn fob.

THỊ TRƯỜNG PHẾ THÉP

Thị trường nhập khẩu phế liệu của Thổ Nhĩ Kỳ vẫn yếu, sau khi một đợt bán giá thấp hơn lưu hành trên thị trường vào cuối ngày thứ Sáu đã bị người bán Châu Âu từ chối.

Trong ngày, những người bán ở Mỹ, những người đã bắt đầu đàm phán để giải quyết phế liệu sắt trong nước vào tháng 12, vẫn không muốn bán dưới 340 USD/tấn đối với HMS 80:20.

Có một số nhà cung cấp Châu Âu, nhưng giá chào hàng của họ cũng cao hơn nhiều so với giá chào mua của các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ, một số trong số đó thấp hơn nhiều so với giá chào HMS 80:20 của Châu Âu.

Đồng euro mạnh hơn dự kiến ​​và dòng tiền đổ vào các bến tàu Châu Âu cực kỳ eo hẹp sau khi các nhà xuất khẩu hạ giá mua xuống còn 275 Euro/tấn đã khiến nhiều nhà xuất khẩu không chào hàng vì họ muốn tránh thua lỗ thêm.

Trong khi đó, các nhà máy của Thổ Nhĩ Kỳ đang tìm kiếm hàng tồn kho đang gặp khó khăn, một số để xếp hàng vào tháng 12, vì doanh số bán thành phẩm và tâm lý giá vẫn yếu.

Nhưng một số nhà máy đã xác nhận rằng họ cần mua và kỳ vọng vẫn cao đối với hoạt động của tuần tới vì các chương trình mua cần phải hoàn tất vào đầu tháng này do kỳ nghỉ lễ và cuối năm đối với một số công ty.

Dự kiến giá cả giảm vào tháng tới khi nhu cầu giảm nhưng được bù đắp bởi nguồn cung phế liệu giảm từ Mỹ do việc thu gom phế gặp khó khăn vào mùa đông, nên mức giảm hạn chế 2-3 USD/tấn trong tháng 1.

Lưu ý: Dự báo sẽ được cập nhật vào mỗi thứ 2, thứ 4, thứ 6 hàng tuần.