THỊ TRƯỜNG THÉP DẸT

_ Giá thép cuộn cán nóng EU giữ ổn định, trong bối cảnh hoạt động tạm lắng vào mùa hè, mặc dù một lần nữa có báo cáo rằng một số nhà cung cấp ở phía tây bắc đã hạ giá chào hàng xuống dưới 600 Euro/tấn tại các thị trường địa phương để chọn người mua.

Chỉ có một ít hoạt động trên thị trường nhập khẩu trong tuần này, với phần lớn các thị trường phía nam EU đã rời khỏi thị trường. Theo những người tham gia thị trường, Úc được nghe chào giá HRC tại Antwerp với giá 560-570 Euro/tấn cfr, một số người cho rằng điều này cho thấy người bán không bán nhiều vật liệu vào phía nam.

Tại Ý, người ta nghe nói gần đây nhất chào giá là 570-575 Euro/tấn. Ai Cập được cho là đã bán vào EU với giá khoảng 635 USD/tấn cfr, nhưng điều này vẫn chưa được xác nhận. Số tấn được bán không có khả năng lớn. Giá tại Thổ Nhĩ Kỳ được báo cáo là 545-550 Euro/tấn cfr Ý, chưa bao gồm thuế.

Một số người lưu ý rằng các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ sẽ tăng giá chào hàng sau tin tức về cuộc điều tra chống bán phá giá vào tuần trước. Nhưng thị trường Trung Quốc yếu đã lọc ra các giá chào hàng thấp hơn của Trung Quốc vào các thị trường tiêu thụ lớn, chẳng hạn như Thổ Nhĩ Kỳ và Việt Nam, ngoài nhu cầu yếu của EU, hiện đang cân bằng với tác động của các biện pháp bảo hộ.

Tại thị trường EU trong nước, một số nhà cung cấp ở phía tây bắc vẫn đang khao khát đơn hàng và đã giảm giá, mặc dù chỉ dành cho những khách hàng đặc biệt, nhưng giá chào thầu lại thậm chí còn thấp hơn. Không phải tất cả người mua đều có thể tiếp cận những chào bán này. Hầu hết các trung tâm dịch vụ thép (SSC) đang thúc đẩy giảm giá thêm nữa, do chi phí thay thế của họ theo giá tấm mỏng hiện tại vẫn đang chịu áp lực.

Tại Ý, hoạt động gần bằng không, với hầu hết các công ty đóng cửa trong phần lớn tháng 8, giống như ở Tây Ban Nha, mặc dù một số người mua cho biết họ sẽ tìm kiếm các giao dịch đặc biệt với các nhà nhập khẩu trong thời gian tạm lắng, hy vọng rằng việc thiếu hoạt động sẽ dẫn đến giảm giá.

Nhu cầu thấp sẽ còn kéo giá giảm trong tháng 8 và khả năng chạm đáy vào thời gian này vì đà giảm giá kéo dài từ cuối Q1 đã khiến các nhà máy thua lỗ. Sự phục hồi năm nay tới chậm và trì trệ, dự kiến rơi vào tháng 9-tháng 10 với phạm vi phục hồi tầm 30-50 Euro/tấn, lên phạm vi gần 700 Euro/tấn.

_ Giá thép cuộn cán nóng Mỹ vẫn ổn định trong tuần này khi các nhà máy vật lộn để tăng giá và người mua tập trung vào hợp đồng của họ.

Người mua giao ngay hầu như không tham gia thị trường vì các trung tâm dịch vụ tìm cách mua bất cứ thứ gì họ có thể theo hợp đồng của họ, thường có mức chiết khấu 5-9%. Giá đó sẽ được thiết lập lại vào thứ tư.

Một sự thay đổi là thời gian giao hàng, tăng vọt một tuần rưỡi lên sáu tuần, cho thấy tình trạng sẵn có của HRC cho đến cuối tháng 9. Một số người lưu ý rằng điều này có thể xảy ra vì các nhà máy đã tích trữ các tấn rẻ hơn và tình trạng ngừng hoạt động bảo dưỡng vào mùa thu đang đến gần.

Đây là thời gian giao hàng cao nhất kể từ đầu năm, khi tình trạng cung vượt cầu đã kéo thời gian giao hàng xuống từ mức đỉnh điểm vào đầu tháng 11 là 8.7 tuần.

Thông thường, một phần lớn các nhà máy cán dẹt Mỹ sẽ ngừng hoạt động một phần vào tháng 9 và tháng 10 để bảo trì theo kế hoạch, một hiện tượng có thể khiến nhiều hoạt động sản xuất bị gián đoạn. Năm ngoái, giá tăng mạnh bất thường vào mùa lễ hội tháng 11 và tháng 12, sau đó giá giảm dần kể từ đó.

Nhu cầu không được cho là đã thay đổi cơ bản trong tuần qua, một số người lưu ý rằng tháng 8 đang có xu hướng đi ngang hoặc tệ hơn tháng 7. Một số trung tâm dịch vụ đã chứng kiến ​​các lô hàng tốt hơn, nhưng họ lưu ý rằng tháng 8 thường là một trong những tháng tốt nhất trong năm của họ.

Nhìn chung, thị trường HRC Mỹ vẫn chịu áp lực do nhu cầu chậm trong bối cảnh giá toàn cầu suy yếu. Nucor vừa có động thái tăng giá được xem sẽ có đòn tâm lý lên thị trường dù hiệu quả thực tế hạn chế. Hàng nhập khẩu giá thấp cũng làm ảnh hưởng tâm lý. Dù vậy, lựa chọn nhập khẩu không được ưu tiên tại Mỹ xét theo các mức thuế chống bán phá giá. Vậy nên nguồn cung nội địa vẫn được ưu tiên. Thị trường dự kiến sẽ đạt đáy vào tháng 8 và nhích nhẹ về tháng 9-tháng 10 với nhu cầu phục hồi nhẹ, đẩy giá chào bán lên khoảng 730-750 USD/tấn.

_ Các nhà sản xuất thép cuộn cán nóng của Thổ Nhĩ Kỳ đã rút lại các chào hàng của họ khỏi thị trường giao ngay hôm thứ sáu sau khi Bộ Thương mại Thổ Nhĩ Kỳ áp dụng biên độ bán phá giá đối với Trung Quốc, Nga, Ấn Độ và Nhật Bản.

Những người tham gia thị trường hiện cho biết giá có khả năng tăng khi các nhà cung cấp quay trở lại thị trường vào tuần tới. Trong khi đó, một số nhà máy được báo cáo là đã tăng giá vật liệu dự trữ trước khi kết thúc tuần.

Trên thị trường trong nước, các chào hàng vẫn đứng yên trong hầu hết bảy ngày qua, với hai nhà máy đã chốt giá cho khách hàng ở mức 580-590 USD/tấn xuất xưởng, một mức giá được mô tả là khả thi đối với một số người mua. Một nhà cung cấp khác được nghe với giá thấp hơn là 580 USD/tấn cfr Marmara, với mức chiết khấu 5 USD/tấn khi mua số lượng lớn. Một nhà sản xuất thứ tư được nghe có thể bán với giá 580-585 USD/tấn xuất xưởng.

Sau khi công bố biên độ bán phá giá vào ngày 7/8, giá vẫn ổn định, được hỗ trợ bởi nhu cầu ít ỏi và kết quả dự kiến ​​của cuộc điều tra. Tuy nhiên, điều này đã thay đổi vào thứ Sáu khi các nhà máy vắng mặt, làm dấy lên tin đồn rằng giá chào hàng sắp tăng. Những người tham gia thị trường cho biết một nhà sản xuất đã tăng giá chào hàng của mình thêm 10 USD/tấn, tương tự như vậy, một người bán khác được nghe chào hàng vật liệu dự trữ với mức tăng giá 10-15 USD/tấn so với những ngày trước, tương đương với 600-610 USD/tấn. Cả hai giá chào hàng đều chưa được xác minh. Một số người bày tỏ sự nghi ngờ về khả năng hợp nhất giá cao hơn, vì nhu cầu đang chậm lại.

Phần lớn các nhà máy cung cấp vật liệu để giao vào tháng 10, với số lượng hạn chế vào tháng 9. Việc cắt giảm công suất và các giai đoạn bảo trì theo kế hoạch vào tháng 8 đã cho phép các nhà máy kéo dài thời gian giao hàng một cách giả tạo.

Về nhập khẩu, các thương nhân Trung Quốc đã đưa ra mức giá chào hàng là 515-520 USD/tấn cfr cho vật liệu Q195, lô hàng tháng 10 đến Thổ Nhĩ Kỳ mà không nhận được bất kỳ đơn đặt hàng nào. Sự không chắc chắn gia tăng sau khi công bố biên độ chống bán phá giá, điều này đã ngăn chặn mọi hoạt động mua hàng từ Trung Quốc. Mối quan tâm chính nằm ở bất kỳ thay đổi nào mà chính phủ có thể lên kế hoạch thực hiện liên quan đến hệ thống chế biến đầu vào. Các nhà cán lại và nhà sản xuất ống hiện đang đánh giá các lựa chọn khác nhau để nhập khẩu. Một nhà cán lại cho biết họ đã gửi một cuộc điều tra cho một nhà sản xuất Việt Nam. Malaysia và Indonesia cũng được chào hàng là những lựa chọn khả thi, được hưởng lợi từ rủi ro thấp hơn so với Trung Quốc.

Một bên tham gia thị trường mô tả các nhà xuất khẩu Thổ Nhĩ Kỳ là vững chắc hơn trong tuần qua do cuộc điều tra do EU khởi xướng đối với hàng nhập khẩu HRC của Việt Nam, Ấn Độ, Ai Cập và Nhật Bản. Các chào hàng đã được đưa vào EU ở mức 565-585 USD/tấn fob với một số giao dịch đã hoàn tất.

Tuần trước, một người mua Hy Lạp đã chốt giá ở mức 580 Euro/tấn đã bao gồm thuế, trong khi một người dùng cuối ở phía bắc lục địa đã mua ở mức giá chưa xác nhận là 600 USD/tấn fob. Trong bảy ngày qua, các thương nhân Châu Âu đã tích cực chấp nhận mức giá 570 USD/tấn fob.

Người mua Ý phần lớn vẫn đang trong kỳ nghỉ, nhưng vẫn có một số lời chào hàng được nghe thấy ở mức giá khoảng 560 Euro/tấn chưa bao gồm thuế. Một đại lý của nhà máy cho biết các lời chào hàng ở mức 580 USD/tấn fob, nhưng người mua chỉ chấp nhận mức giá thấp hơn 20-30 USD/tấn, mức giá mà nhà sản xuất này không muốn giảm xuống. Vào Tây Ban Nha, các lời chào hàng đã được báo cáo là 575-600 Euro/tấn đã bao gồm thuế, nhưng không có giao dịch nào được thực hiện. Một người mua từ Vương quốc Anh cho biết có thể dễ dàng đạt được mức giá 640 USD/tấn cfr từ Thổ Nhĩ Kỳ, nhưng các giao dịch sẽ không có khả năng xảy ra ở mức giá này.

Qua Biển Đen, một nhà máy cho biết họ đã hoàn thành hạn ngạch xuất khẩu cho các lô hàng vào tháng 10 sang Thổ Nhĩ Kỳ và không muốn bán bất kỳ vật liệu nào. Từ các quốc gia Baltic, một đối thủ cạnh tranh đã đưa ra mức giá 555 USD/tấn cfr cho khu vực Mena mà không nhận được bất kỳ đơn đặt hàng nào. Cùng một nhà sản xuất cho biết họ đã hoàn thành một nửa đơn đặt hàng cho sản xuất tháng 9/giao hàng tháng 10.

Thị trường sẽ còn giằng co trong ngắn hạn giữa nhu cầu thấp và nguồn cung cao ở cả trong nước và hàng nhập khẩu giá thấp. Giá cả chưa thể tăng nhiều trong thời gian tới vì các yếu tố thị trường không thay đổi nhiều. Yếu tố hỗ trợ giá là cung giảm, phế phục hồi nhẹ và xu hướng tăng trưởng dần trên thị trường toàn cầu, nhưng thị trường vẫn áp lực từ giá nhập khẩu thấp và nhu cầu tăng chậm kéo giá giảm trong tháng 8 trước khi phục hồi về tháng 9-tháng 10 lên tầm 650-680 USD/tấn fob.

THỊ TRƯỜNG THÉP DÀI

_ Các nhà máy Ý đã thúc đẩy tăng giá hơn nữa đối với các sản phẩm dài vào cuối tuần qua, được hỗ trợ bởi nhu cầu nội địa được cải thiện kể từ cuối tháng 5.

Các nhà máy ở Ý đưa ra giá mục tiêu cho thanh cốt thép lên tới 650 Euro/tấn xuất xưởng (giá cơ bản 390 Euro/tấn), với mức bán hàng đạt 620-630 Euro/tấn xuất xưởng. Một nguồn tin Ý cho biết, nhu cầu đã mạnh mẽ trong những tuần gần đây nhưng sau khi giá tăng, sức mua giảm dần. Nhưng các nhà máy cần cải thiện tỷ suất lợi nhuận vì mức sản xuất dự kiến ​​sẽ giảm khi doanh số bán hàng chậm lại trong mùa hè.

Các nhà sản xuất thanh và dầm thương phẩm cũng hưởng ứng theo, với giá chào cho loại thứ hai dự kiến ​​sẽ tăng 30 Euro/tấn vào tuần tới, từ mức 790-800 Euro/tấn giao hàng được báo giá hiện nay. Mức bán thanh thương phẩm được chỉ định ở mức 700-720 Euro/tấn xuất xưởng, nhưng các nhà máy đang tìm kiếm ít nhất 720 Euro/tấn xuất xưởng.

Giá phục hồi ngắn hạn nhờ đợt bổ sung ngắn và niềm tin thị trường chạm đáy. Vẫn còn hoài nghi về việc liệu giá đã chạm đáy hay chưa nhưng thị trường đang có những tín hiệu tích cực từ chi phí nguyên liệu thô tăng, nhu cầu phục hồi cho các dự án xây dựng sắp tới. Tuy nhiên, trong xu hướng giảm chung của thị trường thép toàn cầu do nhu cầu yếu thì giá thép dài Châu Âu dự kiến cũng sẽ chịu áp lực giảm vào tháng 7-tháng 8 trước khi phục hồi nhẹ về tháng 9-tháng 10 lên 600-630 Euro/tấn tại Ý.

_ Giá thép cây Mỹ giảm do nhu cầu chậm lại khiến các nhà cung cấp phải hạ giá chào hàng. Đánh giá thép cây Midwest giảm 10 USD/tấn xuống còn 760-770 USD/tấn trong khi đánh giá thép cây phía Nam giảm 10 USD/tấn xuống còn 740-760 USD/tấn.

Giá có thể lặp lại thấp hơn đã được báo cáo khi thị trường tiếp tục tìm đáy, với nhu cầu vẫn ở mức thấp. Đánh giá nhập khẩu thép cây giảm 10 USD/tấn xuống còn 740-750 USD/tấn ddp Houston. Khối lượng nhập khẩu có thể giảm mạnh 73,600 tấn vào tháng 07 so với năm trước xuống còn 66,400 tấn do Algeria, Ai Cập và Malaysia giảm, theo dữ liệu cấp phép từ Bộ Thương mại Mỹ.

Thị trường yếu do nhu cầu chậm và chờ các chính sách xây dựng của Chính phủ trong bối cảnh giá toàn cầu đang giảm. Kỳ vọng tình hình khả quan hơn sang Q4 với ước tính về chi tiêu của IIJA thúc đẩy nhu cầu thêm 1.5 triệu tấn/năm. Xây dựng trung tâm dữ liệu - các tòa nhà hỗ trợ thị trường trí tuệ nhân tạo đang phát triển - có thể đáp ứng nhu cầu thép cây 250,000-350,000/năm. Đạo luật cơ sở hạ tầng sẽ dần hỗ trợ giá cả tăng cuối Q3 đầu Q4 nhưng chỉ nhỏ lẻ, tầm 800 USD/tấn trong nước vào tháng 9-tháng 10.

_ Các nhà máy thép Thổ Nhĩ Kỳ không vội vàng giảm giá chào hàng thép cây, mặc dù giá thép và nguyên liệu thô toàn cầu giảm mạnh, bao gồm cả phôi thép nhập khẩu và phế liệu.

Nhu cầu vẫn yếu, đặc biệt là khi nhiều người tham gia thị trường Châu Âu đang trong kỳ nghỉ, trong khi những người mua tiềm năng có thể để tâm lý không tốt ở thị trường Trung Quốc tác động thêm đến giá thép cây Thổ Nhĩ Kỳ trước khi mua.

Hai nhà máy ở khu vực Marmara đã hạ giá chào hàng chính thức của họ xuống 5 USD/tấn xuống còn 595 USD/tấn xuất xưởng. Hai nhà máy Iskenderun chào giá 595-598 USD/tấn, so với mức 600-601 USD/tấn xuất xưởng vào đầu tuần này. Một nhà máy Izmir giữ nguyên mức chào giá 580 USD/tấn xuất xưởng. Người mua khó có thể mua hàng khi giá toàn cầu đang có xu hướng giảm rõ ràng như vậy.

Nhà máy vẫn chào giá ở mức 580 USD/tấn fob trở lên trên thị trường xuất khẩu, nhưng bất kỳ doanh số nào trên 575 USD/tấn fob đối với một số lô hàng đến Balkan đã giao dịch cách đây hai tuần là không có khả năng. Một số nhà cung cấp đã chỉ ra với người mua rằng sự gia tăng theo mùa trong hoạt động vào khoảng đầu tháng 9, cũng như khả năng cắt giảm lãi suất ở các nền kinh tế lớn, có thể đẩy giá lên cao hơn trong vài tuần tới. Nhưng những người tham gia thị trường khác kỳ vọng bất kỳ sự gia tăng nhu cầu nào cũng sẽ được bù đắp bằng việc tăng công suất sử dụng, hiện đang ở mức thấp.

Chi phí năng lượng tăng 20% song giá cả vẫn liên tục giảm vì vấp phải áp lực nhu cầu chậm. Sức mua có phục hồi sau lễ Ramadan và lễ Eid cũng như nhu cầu tái thiết sau trận động đất nhưng chưa đáng kể. Dù vậy, dự kiến giá đã chạm đáy vào tháng 8 và sẽ phục hồi đầu Q4 khi ngành xây dựng phục hồi, đẩy giá thép cây về lại 650 USD/tấn fob.

THỊ TRƯỜNG PHẾ THÉP

Hoạt động trên thị trường nhập khẩu phế liệu sắt Thổ Nhĩ Kỳ tăng lên khi nhiều người bán tham gia giao dịch hơn, mặc dù chỉ có một lô hàng được bán trong 48 giờ qua, ở mức thấp hơn.

Một nhà cung cấp Châu Âu đã bán một lô hàng 35,000 tấn trong nửa đầu tháng 9 đang bốc hàng cho một nhà máy ở Izmir với HMS 80:20 với giá 368.50 USD/tấn và bonus — ở mức 390.50 USD/tấn.

Có những lời chào hàng từ các nhà cung cấp vùng Baltic vẫn dao động ở mức 380 USD/tấn cho HMS 80:20, trong khi các nhà cung cấp Châu Âu và Mỹ cũng ra tín hiệu về ý định giao dịch, mặc dù mức chào hàng của họ không rõ ràng. HMS 80:20 của Châu Âu vẫn đang hòa vốn ở mức khoảng 380 USD/tấn, dựa trên giá tại bến tàu hiện tại, trong khi các nhà cung cấp Mỹ có thể bán ở mức thấp hơn một chút và vẫn đạt được một khoản lợi nhuận nhỏ, cho thấy khả năng các đợt bán tiếp theo sẽ có nguồn gốc từ Mỹ.

Mặc dù chỉ có khoảng bảy lô hàng bốc xếp vào tháng 9 ở vùng biển sâu được biết là đã được các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ mua, nhưng số lượng người bán sẵn sàng có thể vượt quá nhu cầu của các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ, vì doanh số bán thép cây tiếp tục chậm lại và khối lượng phôi nhập khẩu tăng lên. Các nhà cung cấp Châu Á đã nghe thấy các chào hàng mới ở mức khoảng 480 USD/tấn cfr, cho phép các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ có khả năng thay thế phế liệu bằng phôi để sản xuất thép cây có được lợi nhuận tương đối đáng kể, so với việc hoạt động ở mức hòa vốn hoặc biên lợi nhuận âm trong vài tháng qua.

Giá phế liệu nhập khẩu của Thổ Nhĩ Kỳ phải mất một thời gian khá dài mới có thể điều chỉnh giảm, với sự suy yếu liên tục của ngành sắt của Trung Quốc đóng vai trò then chốt. Điều này không chỉ giúp xuất khẩu phôi giá thấp hơn nhiều cho người mua Thổ Nhĩ Kỳ mà còn gây áp lực giảm giá lên Châu Á và các thị trường toàn cầu rộng lớn hơn, khiến phế liệu sắt giá cao dần trở nên kém khả thi hơn.

Trong khi các nền kinh tế sản xuất thép lớn khác đang phải vật lộn với nhu cầu thép thấp và lượng hàng nhập khẩu giá rẻ từ Châu Á quá mức, nhu cầu phế liệu trong nước cũng đang giảm bớt, làm giảm áp lực và góc độ cạnh tranh với hàng xuất khẩu. Điều này đặc biệt đáng chú ý ở thị trường vận chuyển đường biển ngắn của Thổ Nhĩ Kỳ, nơi các nhà cung cấp vẫn không thể trang trải chi phí và mua được nhiều hàng tồn kho mới do các ngày lễ và dòng hàng nhập khẩu nhìn chung ảm đạm.

Các nhà cung cấp Châu Âu bắt đầu chỉ ra mức giá thấp hơn cho người mua Thổ Nhĩ Kỳ, dao động từ 367-373 USD/tấn đối với thép Ý và Hy Lạp, và 365-370 USD/tấn đối với thép HMS 80:20 của Roma, trong khi một số người bán vẫn kiên quyết chào giá lên tới 380 USD/tấn.

Dự kiến giá cả biến động yếu trong tháng 8 do sự suy yếu toàn cầu, đặc biệt là Trung Quốc. Do đó, giá phế thép nhập khẩu Thổ Nhĩ Kỳ sẽ chỉ dao động phạm vi hẹp, giảm nhẹ trong 8, khoảng 380 USD/tấn cfr cho HMS 80:20.

Lưu ý: Dự báo sẽ được cập nhật vào mỗi thứ 2, thứ 4, thứ 6 hàng tuần.