Giá tiếp tục tăng trưởng tuần này nhờ tâm lý thị trường lạc quan, thanh khoản tốt, đầu cơ về chính sách giảm sản lượng tại Đường Sơn trong tháng 7 và dự kiến tiêu thụ phục hồi mạnh từ ngành cơ sở hạ tầng nửa cuối năm . Tính trên phạm vi toàn thế giới, các nhà máy thép tại Trung Quốc đang hoạt động khá tốt do ngành công nghiệp sản xuất sớm được phục hồi. Trong khi đó, hiện lệnh đóng cửa ở nhiều quốc gia khác vẫn chưa được dỡ bỏ.
THÉP DÀI
Một kế hoạch dự thảo về kiểm soát chất lượng không khí tại trung tâm luyện thép hàng đầu của Đường Sơn vào tháng 7 đã được công bố, ước tính sẽ ảnh hưởng đến sản xuất 160.000 tấn sắt nóng chảy mỗi ngày, theo tính toán của SMM. Con số này gần gấp đôi sản lượng bị ảnh hưởng ước tính theo kế hoạch kiểm soát chất lượng không khí trong tháng 6, 87.000 tấn mỗi ngày. Điều này đã thúc đẩy sự đầu cơ trên thị trường, giá kỳ hạn tăng và hỗ trợ giá giao ngay tăng theo.
Bên cạnh đó, niềm tin thị trường cũng cải thiện với dự báo tiêu thụ phục hồi sau mùa mưa.Trung Quốc đã tăng tốc phê duyệt dự án cơ sở hạ tầng trong năm nay nhằm hỗ trợ nền kinh tế vẫn bị ảnh hưởng bởi đại dịch coronavirus, với hầu hết các dự án bắt đầu từ nửa cuối năm 2020, giúp thúc đẩy nhu cầu thép. Từ tháng 1 đến tháng 6, Trung Quốc đã phê duyệt 13 dự án sân bay với tổng vốn đầu tư 103.96 tỷ nhân dân tệ (14.71 tỷ USD), tương đương 57% tổng số phê duyệt trong năm 2019.
Trung Quốc cũng đã tăng cường hỗ trợ tài chính để giúp tăng tốc xây dựng cơ sở hạ tầng.Chính quyền địa phương phát hành 3.75 nghìn tỷ NDT trái phiếu đặc biệt vào năm 2020, tăng từ 2.15 nghìn tỷ nhân dân tệ năm 2019. Từ tháng 1 đến tháng 6, khoảng 60% hạn ngạch hàng năm đã được phát hành. Trái phiếu đặc biệt phải được đầu tư vào cơ sở hạ tầng chứ không phải trong các dự án liên quan đến tài sản. Khoảng 64% trái phiếu đặc biệt được phát hành vào năm 2019 đã tìm đường vào lĩnh vực bất động sản, và do đó không thể thúc đẩy tăng trưởng cơ sở hạ tầng. Chính phủ Trung Quốc đang khắt khe hơn trong năm nay, theo các nguồn tin trong ngành. Cơn sốt xây dựng dự kiến sẽ được hoàn thành vào tháng 6, nhưng hỗ trợ tài chính liên tục và các dự án mới được phê duyệt sẽ đảm bảo nhu cầu thép bền vững trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng trong năm 2020.
Xây dựng cơ sở hạ tầng đã tạo ra nhu cầu thép mạnh kể từ tháng 4, do hỗ trợ tài chính được cải thiện, và bởi vì các nhà phát triển và nhà xây dựng đã gấp rút bù đắp thời gian đã mất trong tháng 2-tháng 3 khi đất nước đóng cửa.
Cơn sốt xây dựng dự kiến sẽ được hoàn thành vào tháng 6, nhưng hỗ trợ tài chính liên tục và các dự án mới được phê duyệt sẽ đảm bảo nhu cầu thép bền vững trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng trong năm 2020. Một số nguồn thị trường thép dự kiến đầu tư cơ sở hạ tầng của Trung Quốc sẽ tăng khoảng 10% mỗi năm vào năm 2020, từ mức âm 6.3% so với tháng 1-tháng 5. Nhu cầu thép từ xây dựng cơ sở hạ tầng, do đó, có khả năng tăng mạnh hơn nữa ở H2 so với Q2/ 2020.
Theo dữ liệu từ SteelHome, dự trữ thép tại Trung Quốc hiện vẫn đang ở mức thấp. Tồn kho thép cây và thép cuộn cán nóng đã giảm hơn 40% so với mức cao nhất được ghi nhận trong năm nay. Dự kiến giá sắt thép sẽ tiếp tục được đẩy lên cao trong thời gian tới.
Tại thị trường giao ngay, giá thép cây tăng 15 NDT/tấn so với tuần trước lên 3.840 NDT/tấn (548 USD/tấn) xuất xưởng có thuế.
Thị trường thép đang mong đợi sự phục hồi mạnh mẽ trong doanh số bán bất động sản và khởi đầu mới trong nửa cuối năm 2020 cùng với các chính sách nới lỏng tiền tệ, và các nhà máy và thương nhân sẵn sàng xây dựng hàng tồn kho để dự đoán nhu cầu tăng mạnh. Doanh số máy xúc đã tăng 68% so với năm ngoái lên 31.700 chiếc trong tháng 5, theo dữ liệu của NBS. Doanh số máy xúc là một chỉ số của hoạt động xây dựng cơ sở hạ tầng và cơ sở hạ tầng, và con số mạnh mẽ trong tháng 5 cho thấy sự hỗ trợ của Trung Quốc cho lĩnh vực cơ sở hạ tầng trong những tháng gần đây đang bắt đầu mang lại kết quả, sẽ cung cấp hỗ trợ cho giá thép trong những tháng tới, các nguồn tin thị trường cho biết.
Tuy nhiên, tâm lý thị trường sẽ còn chịu sức ép từ các bất ổn căng thẳng Mỹ-Trung trên mọi phương diện và làn sóng covid 19 lần thứ hai dẫn tới đóng cửa ở Bắc Kinh, là những yếu tố gây lo ngại giới đầu tư và cả tiêu thụ thép. Do đó, dự báo thị trường sẽ còn bất ổn song xu hướng giá tăng tới cuối Q3 lên 500 USD/tấn FOB.
THÉP DẸT
Tâm lý thị trường cũng cải thiện với nhu cầu từ các ngành sản xuất ô tô, hàng gia dụng phục hồi dù còn chậm. Tại Trung Quốc, doanh số bán xe hơi trong tháng 6 đã đạt 2.28 triệu chiếc, tăng 11% so với cùng kì năm ngoái. Đây được cho là tín hiệu tích cực của ngành sản xuất thép khi nhu cầu tiêu thụ từ các hoạt động công nghiệp khác đang tăng lên.
Ngành sản xuất công nghiệp tại Trung Quốc đang được phục hồi nhờ việc gia tăng số lượng đơn đặt hàng vật liệu xây dựng và thiết bị cơ sở hạ tầng. Tuy nhiên, các nhà phân tích cảnh báo việc mở rộng sản xuất sẽ gặp khó khăn do thị trường xuất khẩu hiện vẫn đang đóng băng.
Hoạt động sản xuất của Trung Quốc đã tăng cường vào tháng 6 với các chỉ số toàn phần cung cấp thêm bằng chứng cho thấy sự phục hồi thị trường thép của nước này sẽ chủ yếu dựa vào nội địa. Chỉ số quản lý sức mua được công bố bởi công ty truyền thông Trung Quốc Caixin, đã tăng lên 51.2 điểm trong tháng 6 từ 50.7 trong tháng 5, nhờ vào sản xuất mạnh hơn và doanh số tốt hơn. Đó là lần tăng hàng tháng thứ hai liên tiếp và mạnh nhất kể từ tháng 12 năm ngoái, PMI được phát hành vào ngày 1/6 cho thấy.
Báo cáo của Caixin cho thấy các đơn đặt hàng nội địa mới đã tăng lần đầu tiên kể từ tháng 1 khi hoạt động của nhà máy được khôi phục sau đợt bùng phát COVID-19 và các hạn chế tiếp theo. Nhưng các đơn hàng xuất khẩu mới tiếp tục giảm "trong bối cảnh các báo cáo về nhu cầu bên ngoài yếu". PMI sản xuất được công bố bởi Cục Thống kê Quốc gia, hoặc NBS, vào ngày 30/ 5 cho thấy các đơn đặt hàng xuất khẩu mới tăng 7.3 điểm phần trăm so với tháng 5 lên 42.6 vào tháng 6.
Trong một cuộc họp nội các do Thủ tướng Lý Khắc Cường dẫn đầu, Chính phủ cho biết họ sẽ tiếp tục cắt giảm thuế cho các công ty nhỏ và tạo ra các công cụ chính sách cho phép các ngân hàng phát hành thêm các khoản vay không bảo đảm, truyền hình nhà nước Trung Quốc đưa tin.
Tại Thượng Hải, giá giao ngay HRC Q235 5.5mm tăng 20 NDT/tấn so với tuần trước lên 3.890 NDT/tấn (556 USD/tấn) xuất xưởng có thuế, ở mức cao nhất kể từ ngày 6/1.
Chính phủ cam kết sẽ ổn định và tiếp tục mở rộng tiêu thụ phương tiện năng lượng mới ở Trung Quốc. Nền kinh tế Trung Quốc cũng đang dần tăng tốc sau thời gian đóng cửa 2 tháng, với sự gia tăng hoạt động của ngành sản xuất ô tô, các thị trường tiêu thụ HRC chính.
Tỷ suất lợi nhuận thép đã được cải thiện trong những tuần gần đây, điều này thường có thể khuyến khích các nhà máy giữ sản lượng cao. Lợi nhuận HRC trung bình NDT/tấn (36 USD/tấn) vào ngày 22/5, so với mức trung bình tháng 4 là 78 NDT/tấn (11 USD/tấn), dữ liệu cho thấy.
Thị trường xuất khẩu HRC cũng tăng trưởng do các nhà máy tăng giá chào bán dựa vào giá nội địa mạnh và người mua ngoài nước chấp nhận trả cao hơn dù chênh lệch chào bán- chào mua vẫn rộng. Các nhà máy tăng giá thêm 10-15 USD/tấn lên 470-500USD/tấn FOB giao tháng 8-tháng 9.
Giá thị trường trong nước hiện nay tương đương với khoảng 480 USD/tấn FOB. Vì vậy, tôi không nghĩ rằng có khả năng đàm phán, mặc dù thị trường xuất khẩu vẫn yên tĩnh, một nguồn nhà máy ở phía bắc Trung Quốc cho biết.
Giá cả sẽ tăng cao trong ngắn hạn, với sự hỗ trợ của thanh khoản đầy đủ và tâm lý tăng giá, bất chấp những lo ngại về giá tăng quá nhanh, một thương nhân có trụ sở tại Thượng Hải cho biết.
Thị trường sắp tới sẽ còn biến động khi mà nguồn cung thép cao trong khi tình hình dịch bệnh vẫn phức tạp. Tuy nhiên, Chính phủ đang chú trọng kích thích kinh tế để hỗ trợ ngành thép, như giảm lãi suất ngắn hạn rồi trung hạn, bơm thanh khoản, tăng hồi khấu xuất khẩu . Giá nguyên liệu thô cũng đang phục hồi từ mức thấp nhờ vào nguồn cung giảm. Đây sẽ là những nhân tố hỗ trợ giá.
Theo Luo Tiejun, Phó Chủ tịch Hiệp hội Công nghiệp Gang thép Trung Quốc, ngành công nghiệp thép, vốn đang chịu áp lực từ lượng dự trữ tăng, nhu cầu hạ nguồn yếu và giá giao ngay giảm, sẽ sớm phục hồi. Dự báo giá sẽ còn biến động trong xu hướng tăng trưởng tới cuối Q3 lên tầm 500-520 USD/tấn FOB.
SẢN LƯỢNG
Hiệp hội Sắt thép Trung Quốc (CISA) đã báo cáo rằng sản lượng thép thô của các nhà máy lớn ở Trung Quốc đạt trung bình 2.14 triệu tấn mỗi ngày trong 10 ngày cuối tháng 6, hầu như không thay đổi so với mức cao kỷ lục được thấy vào giữa tháng 6.
Sản lượng thép thô hàng ngày trong cả tháng 6 đạt 2.13 triệu tấn, tăng 2.74% so với tháng 5 và 4.03% so với cùng tháng năm ngoái, theo báo cáo của CISA.
Vào tháng 6, sản lượng gang trung bình hàng ngày của các nhà máy này đã tăng 2.17% so với tháng trước đó và 5.32% so với cùng kỳ năm ngoái lên 1.9 triệu tấn, trong khi đó, các sản phẩm thép đã tăng 3.64% so với tháng trước đó và 5.18% so với cùng kỳ lên 2.06 triệu tấn .
Tính đến cuối tháng 6, hàng tồn kho của các sản phẩm thép trên các nhà máy này ở mức 13.62 triệu tấn, giảm 1 triệu tấn, tương đương 6.87%, kể từ ngày 20/6. Các kho dự trữ là 329.400 tấn, cao hơn 2.78% so với cuối tháng 5.
Dự kiến nguồn cung thép thô tháng 7 sẽ tương đối ổn định so với tháng 7 do các nhà máy Đường Sơn giảm sản lượng song việc thực thi không nghiêm ngặt.
QUẶNG SẮT
Giá quặng sắt tại Trung Quốc tiếp tục tăng do sự gia tăng của các trường hợp coronavirus ở Brazil và các nhà máy thép mua nguyên liệu sản xuất thép bổ sung dự trữ, do kỳ vọng nhu cầu trong những tháng tới tăng mạnh, đẩy giá quặng sắt giao ngay lên mức cao nhất 11 tháng.Giá quặng sắt đã lên tới gần 109 USD/ tấn tuần này
Nhu cầu tăng mạnh trong bối cảnh lạc quan về tăng trưởng kinh tế Trung Quốc hồi phục tiếp tục hỗ trợ thị trường, chiến lược gia hàng hóa thuộc ANZ cho biết. Doanh số bán bất động sản hồi phục và máy móc hạng nặng tăng mạnh thúc đẩy nhu cầu. Citi Research dự kiến nhu cầu thép Trung Quốc sẽ tăng 3.8% trong năm nay, điều chỉnh lại dự báo giảm 4%.
Giá quặng sắt dự kiến sẽ ở mức cao ít nhất cho đến cuối quý 3/ 2020. Giá quặng sắt đã ở mức trên 100 USD/tấn mỗi ngày kể từ khi virus bùng phát khiến công ty khai thác mỏ lớn Brazil S.A. ngừng hoạt động khai thác tại khu liên hợp khai thác Itabira vào đầu tháng 6 năm nay.
Trung Quốc sẽ duy trì thanh khoản hệ thống tài chính dồi dào trong nửa cuối năm khi nền kinh tế phục hồi từ đại dịch COVID-19, nhưng thống đốc ngân hàng trung ương nhấn mạnh sự cần thiết phải xem xét hỗ trợ tại một số điểm.
Nhà hoạch định nhà nước Trung Quốc đã kêu gọi một nỗ lực toàn diện để ngăn chặn gian lận xuất xứ và chuyển tải bất hợp pháp bị đóng cửa hoạt động lại, hướng tới sự tiến bộ trong cải cách nguồn cung ngay khi kết thúc chiến dịch 5 năm.
Hiệp hội Sắt thép Trung Quốc và các nhà sản xuất thép lớn đã kêu gọi tăng sản lượng quặng sắt trong nước và thăm dò các nguồn tài nguyên tiềm năng ở nước ngoài để đảm bảo nguồn cung.
Trung Quốc sẽ tăng cường chính sách kinh tế vĩ mô, điều chỉnh theo chu kì và tiếp tục đẩy mạnh việc giảm lãi suất cho các khoản vay, thống đốc ngân hàng trung ương cho biết.
Helen Lau, chuyên gia phân tích của Argonaut Securities cho biết giá quặng sắt giao sau và giao ngay được hỗ trợ bởi sự sụt giảm khối lượng quặng sắt tồn kho, nguồn cung thắt chặt và triển vọng tích cực. Thời tiết xấu đã khiến xuất khẩu quặng sắt từ Australia và Brazil bị chậm lại, trong khi việc dỡ hàng cũng bị ảnh hưởng bởi các yêu cầu kiểm dịch tại cảng. Ngân hàng trung ương Trung Quốc cắt giảm lãi suất cho vay trung hạn do virus corona bùng phát ảnh hưởng nghiêm trọng đến hoạt động kinh doanh. Tuy nhiên, giá quặng sắt bị áp lực do nhu cầu thép hạ nguồn dự kiến vẫn còn suy yếu do dịch bệnh cũng như triển vọng giá thép bất ổn. Do đó, dự báo giá tiếp tục dao động biên độ rộng song mức trên 100 USD/tấn không bền vững, phổ biến 85-100 USD/tấn trong tháng 7.
KẾT LUẬN
Giá thép đang được hỗ trợ từ:
_Cắt giảm nguồn cung.
_Các chính sách kích thích kinh tế hỗ trợ.
_Giá nguyên liệu thô cao.
_Nhu cầu tiêu thụ tăng trưởng trở lại sau dịch.
Song giá cũng tiếp tục chịu áp lực:
_Đại dịch chuyển biến phức tạp gây tiêu cực tới tâm lý thị trường.
_Thị trường đang trong mùa mưa.
_Xuất khẩu thép gặp khó do các nước hạn chế dịch.
_Căng thẳng Mỹ-Trung đẩy lên cao, căng thẳng Trung Quốc- Ấn Độ.
Dự báo
Giá thép dự báo biến động song theo xu hướng tăng trưởng vào cuối Q3 nhờ Chính phủ tăng cường kích thích kinh tế và tiêu thụ cải thiện. Giá tháng 9 dự báo phục hồi về mức 500-520 USD/tấn FOB.
Thép dài còn gọi là thép xây dựng (sử dụng trong ngành xây dựng) như thép hình, thép thanh và thép cây.
Thép dẹt được sử dụng trong ngành công nghiệp nặng như đóng tàu, sản xuất ô tô, sản xuất các máy móc thiết bị công nghiệp, bao gồm các loại thép tấm, lá, cán nóng và cán nguội.
Lưu ý: Dự báo trên chỉ mang tính tham khảo. Quý khách hàng nên tham khảo thêm nhiều nguồn tin khi quyết định mua bán.
