Thị trường thép Trung Quốc tiếp tục tăng trưởng với giá cả tăng cao nhờ tâm lý lạc quan và tồn kho thấp. Có vẻ Chính quyền Bắc Kinh rất kiên quyết trong việc kiểm soát công suất quá mức để hỗ trợ giá thép trước kỳ họp Quốc hội quan trọng vào tháng 10 sắp tới.
THÉP DÀI
Giá thép cây vẫn tiếp tục xu hướng tăng nhờ chi phí cơ sở hạ tầng Trung Quốc tăng cao đã đẩy mạnh nhu cầu tiêu thụ sản phẩm thép xây dựng. Ngoài ra, giá còn được hỗ trợ từ tồn kho thắt chặt sau khi Bắc Kinh tăng cường các biện pháp đàn áp đối với các nhà sản xuất gây ô nhiễm và chất lượng sản phẩm thấp. Các nhà máy vẫn tích cực tăng giá chào bán qua từng ngày theo giá giao kỳ hạn.
So với tuần trước, giá thép cây HRB400 18-25mm Bắc Kinh tăng gần 4% (145 NDT/tấn), lên mức 3905-3935 NDT/tấn xuất xưởng đã tính thuế. Giá chốt hợp đồng tháng 10 trên sàn giao kỳ hạn SHFE cũng tăng lên 3.838 NDT (tương đương 571 USD)/tấn, mức tăng mạnh nhất kể từ tháng 9/2013.
Giá trong nước tăng thúc đẩy các nhà xuất khẩu tăng giá chào bán dù bị người mua từ chối. Các nhà máy phía đông đã tăng giá chào bán thép cây BS500 xuất khẩu thêm 5-10 USD/tấn so với tuần trước, đạt mức 500-515 USD/tấn FOB trọng lượng lý thuyết, tương đương 518-531 USD/tấn FOB Trung Quốc trọng lượng thực tế. Trong tuần trước, các khách hàng Hồng Kông chuyển sang hỏi mua thép Ấn Độ vì giá thấp hơn nhưng tới tuần này, không còn giá chào từ Ấn Độ nữa, có thể do họ đã hết thép để xuất khẩu. Đây sẽ là cơ hội để các nhà máy Trung Quốc tiếp tục tăng giá chào bán trong thời gian tới, buộc người mua phải chấp nhận khi đã hết nguyên liệu.
THÉP DẸT
Các nhà máy HRC cũng kiên quyết tăng giá dù có bị người mua kháng cự. So với tuần trước, giá giao ngay HRC Q235 5.5mm ở Thượng Hải đã tăng 115 NDT/tấn (3%), đạt mức 3.870-3.920 NDT/tấn (576-583 USD/tấn) đã tính thuế. Hợp đồng HRC giao tháng 10 trên sàn giao kỳ hạn cũng tăng lên 3.766 NDT/tấn.
Chính sách kiên quyết loại bỏ các lò cảm ứng của Chính quyền Bắc Kinh đã giúp giữ tồn kho thép thành phẩm trên thị trường ở mức thấp, hỗ trợ các nhà máy tăng giá dù sức mua không có gì nổi bật. Tồn kho thép thành phẩm tại các nhà máy CISA ở mức 12.2 triệu tấn vào ngày 20/7, giảm 0.2% so với ngày 10/7 sau khi tăng 7.2% so với 30/6-10/7.
Giá chào bán HRC SS400 xuất khẩu cũng tăng 10-15 USD/tấn so với tuần trước, đạt mức 525-540 USD/tấn FOB. Đã có vài đơn hàng chốt gần mức 520 USD/tấn FOB và cũng có vài thương nhân đặt mua ở mức 525 USD/tấn FOB để bổ sung hàng dự trữ. Những khách hàng này tin tưởng giá sẽ tiếp tục tăng nên quyết định đặt mua.
Đối với thép cuộn SAE, giá chào bán ở mức 540-560 USD/tấn CFR Việt Nam nhưng những thương nhân đang còn hàng tồn kho chào giá thấp hơn, tầm 540 USD/tấn CFR. Một giao dịch khối lượng lớn nghe chốt ở mức 538 USD/tấn FOB từ một nhà máy lớn ở đông bắc Trung Quốc nhưng lô hàng này có vẻ được mua bởi các thương nhân.
Do giá chào bán cao nên các khách hàng Châu Á tỏ ra thận trọng hơn khi đặt hàng, lo ngại giá có thể giảm trở lại sau khi bật tăng quá nhanh.
SẢN LƯỢNG THÉP THÔ
Sản lượng thép thô Trung Quốc tại các xưởng thành viên Hiệp hội thép Trung Quốc (CISA) trong 10 ngày giữa tháng 7 ở mức trung bình 1.858 triệu tấn/ngày, tăng 0.4% so với đầu tháng và 10% so với cùng kỳ năm ngoái.
CISA ước tính tổng sản lượng thép thô hàng ngày của Trung Quốc là 2.353 triệu tấn/ngày vào giữa tháng 7, nhích 0.4% so với đầu tháng và 5.1% so với cùng kỳ năm ngoái.
Giá thép tăng liên tục đã đem lại cho các nhà máy một khoản lợi nhuận lớn, nhất là các nhà máy thép xây dựng, do đó họ sẽ không dễ gì cắt giảm công suất khi mà công việc kinh doanh đang tiến triển thuận lợi. Việc loại bỏ các lò sản xuất thép chất lượng thấp đã giúp cắt giảm nguồn cung trên thị trường, nên những nhà máy hợp pháp còn lại cũng dựa vào đó tăng thêm công suất để bù lại.
Với dự báo giá thép tiếp tục tăng trưởng trong 2 tháng còn lại Q3, sản lượng thép thô cũng sẽ tăng theo nhưng mức độ tăng nhỏ. Dự báo sản lượng tháng 7 sẽ gần mức kỷ lục 1.86 triệu tấn tháng 6 và có thể thiết lập mức kỷ lục mới trong tháng 8, tầm 1.86-1.87 triệu tấn/ngày.
QUẶNG SẮT
Giá thép Trung Quốc tăng liên tục trong thời gian gần đây đã hỗ trợ giá quặng tăng thành công từ mức 60 USD/tấn trở về trên 70 USD/tấn. Lợi nhuận bán thép cao kích thích các nhà máy tăng sản xuất, qua đó tăng tích trữ quặng, hỗ trợ giá.
Giá nhập khẩu quặng sắt IODEX 62% Fe vào Trung Quốc đã tăng lên 74 USD/tấnCFR Trung Quốc trong tuần này, tăng từ mức 63 USD/tấn cuối tháng 6.
Tuy nhiên, theo nhiều ý kiến thì xu hướng này có thể chỉ tăng tạm thời cho chu kỳ tái tích trữ thép tạm thời ở Trung Quốc, và giá sẽ giảm xuống còn khoảng 50-55 USD/tấn CFR Trung Quốc hoặc thấp hơn trong quý tư 2017, theo ngân hàng đầu tư Barclays dự báo.
Dù vậy, giá hiện tại vẫn cho thấy những tín hiệu phục hồi tích cực. Giá thép tăng sẽ còn hỗ trợ giá quặng tiếp tục tăng trong 2 tháng tới, nhưng giá sẽ biến động dựa vào nguồn cung quá mức trên thị trường nên mức tăng hạn chế qua các tháng.
Dự báo giá quặng tháng 8 và 9 sẽ dao động trong khoảng 70-75 USD/tấn, sau đó giảm lại xuống dưới 60 USD/tấn vào Q4 theo giá thép.
KẾT LUẬN
Chính quyền Bắc Kinh đang tăng cường kiểm soát việc đóng cửa các lò cảm ứng để giải quyết tình trạng nguồn cung quá mức trong nước. Chính sách này đã giúp giảm lượng tồn kho thép thành phẩm trên thị trường, hỗ trợ giá thép và tâm lý thị trường khởi sắc lại trong thời gian gần đây. Tuy nhiên, giá tăng nhanh và mạnh đặc biệt là sản xuất mặt hàng thép xây dựng vẫn khiến người mua hoang mang, lo ngại giá có thể đột ngột quay đầu trở lại. Giá đang tăng cơ bản nhờ những yếu tố sau:
· Chính sách đóng cửa lò cảm ứng giúp loại 119 triệu tấn thép trên thị trường Trung Quốc giúp giữ tồn kho thép ở mức thấp, cho phép các nhà máy tăng giá.
· Chi phí đầu tư cơ sở hạ tầng tăng, kích thích tiêu thụ thép xây dựng.
· Dữ liệu GDP tăng trường cao hơn dự báo, cộng với dữ liệu PMI ngành sản xuất tháng 7 tăng, tạo điều kiện kinh tế vĩ mô thuận lợi cho các nhà máy tăng giá.
· Chính quyền sẽ duy trì động lực tăng trưởng kinh tế trước kỳ họp Quốc hội lần thứ 19 diễn ra ở Bắc Kinh vào tháng 10, thực hiện qua các chính sách hạn chế cung, hỗ trợ giá thép.
Dựa trên những yếu tố này, dự báo giá thép nội địa và xuất khẩu Trung Quốc tuần sau sẽ tiếp tục tăng tầm 5-10 USD/tấn. Giá chào HRC xuất khẩu sẽ tăng lên khoảng 530-550 USD/tấn còn thép cây vào khoảng 520-530 USD/tấn FOB.
Giá chào bán cuối tháng 8 sẽ tiếp tục tăng thêm 5-10 USD/tấn, đẩy giá HRC lên 550-560 USD/tấn FOB còn thép cây tăng lên gần 550 USD/tấn FOB.
Giá có thể tiếp tục tăng vào đầu tháng 9 nhưng sau đó giảm trở lại.
Thép dài còn gọi là thép xây dựng (sử dụng trong ngành xây dựng) như thép hình, thép thanh và thép cây.
Thép dẹt được sử dụng trong ngành công nghiệp nặng như đóng tàu, sản xuất ô tô, sản xuất các máy móc thiết bị công nghiệp, bao gồm các loại thép tấm, lá, cán nóng và cán nguội.
Lưu ý: Dự báo trên chỉ mang tính tham khảo. Quý khách hàng nên tham khảo thêm nhiều nguồn tin khi quyết định mua bán.
