Giá thép Trung Quốc vẫn đang trên đà tăng trưởng, song xu hướng giá tăng chậm lại so với cuối tháng trước. và biến động. Nguồn cung giảm trợ giá nhưng sức mua đã bắt đầu suy yếu khi tiến sâu vào mùa đông có thể dẫn tới giá giảm lại về cuối tháng.
THÉP DÀI
Trong năm nay, thép cây là mặt hàng có mức gia tăng mạnh nhất, vượt qua giá HRC nhờ chính sách giảm nguồn cung của Chính phủ đánh mạnh vào mặt hàng thép xây dựng. Theo chính sách chống khói bụi mùa đông (15/11-15/3), 2+26 thành phố phía bắc phải giảm công suất xuống 50%. Trong đó, thép cây chiếm hơn nửa sản lượng cắt giảm. Do đó, thép cây nhận được nhiều hỗ trợ về giá hơn thép dẹt. Tồn kho thép cây liên tục giảm xuống mức thấp đã tạo đòn bẩy cho giá bật tăng mạnh. Tồn kho thép cây của các thương nhân trong ngày 1/12 đã giảm xuống 3.03 triệu tấn, mức thấp nhất kể từ năm 2011. Theo đó, giá thép cây giao ngay cũng đã vọt lên mức cao 9 năm.
Giá thép cây đặc biệt tăng mạnh trong năm nay và nhất là từ cuối tháng 11, mang lại lợi nhuận cao cho các nhà máy thép Trung Quốc gần 190 USD/tấn. Tiêu thụ mặt hàng này cũng mạnh hơn so với cùng thời điểm năm ngoái nhờ chính sách tăng chi tiêu đầu tư cho cơ sở hạ tầng của Chính phủ kích cầu cũng như các nhà xây dựng đang gấp rút thúc đẩy tiến độ dự án trước khi có thể bị đình chỉ trong giai đoạn mùa đông.
Giá tiếp tục theo xu hướng tăng trưởng vào đầu tuần và suy yếu nhẹ lại vào cuối tuần do hoạt động chốt lời của các thương nhân trên sàn giao kỳ hạn. Giá tuy biến động nhưng vẫn tăng so với tuần trước. Giá thép cây giao ngay đạt mức 4.525-4.575 NDT/tấn, tăng khoảng 20 NDT/tấn so với tuần đầu tháng 12. Mức gia tăng đã có dấu hiệu chậm lại do sức mua bắt đầu suy yếu khi tiến sâu vào mùa đông.
Chính phủ Trung Quốc đã hoàn thành việc công bố kế hoạch giảm sản xuất trong mùa đông tại các tỉnh Phía bắc trong tuần này. Mức cắt giảm khác nhau từng từng nhà máy, khu vực và phụ thuộc vào mức độ ô nhiễm môi trường. Chính sách trên đã giúp tâm lý thị trường cải thiện trong khi tồn kho thép trên thị trường liên tục giảm, hỗ trợ giá giao ngay trong nước.
Sự tăng trưởng mạnh của giá trong nước cộng với niềm tin thị trường lạc quan hậu thuẫn cho thị trường xuất khẩu Trung Quốc. Trong tuần này, các nhà máy xuất khẩu thép Trung Quốc tiếp tục giữ giá chào bán ở mức cao dù sức mua dần cạn kiệt ở ngoài nước.
Trên thị trường xuất hiện nhiều sự cạnh tranh hơn đến từ Thổ Nhĩ Kỳ, Ấn Độ, Nga và một nhà máy thép cây Malaysia thông báo bắt đầu sản xuất từ tháng này. Giá từ các nước này rẻ hơn thép Trung Quốc. Trong khi đó, người mua đang nhận được lượng nguyên liệu từ các đơn hàng đặt trước đó và có thể bổ sung bằng cách mua trong nước nên không hứng thú với giá Trung Quốc lúc này. Chênh lệch giá chào mua và bán trên 20 USD/tấn.
Giá chào xuất khẩu thép cây từ vài nhà máy vẫn 640 USD/tấn FOB cho thép giao tháng 2. Dù bị các khách hàng ngoài nước từ chối nhưng nhờ nguồn cung giảm, lợi nhuận cao và giá trong nước mạnh nên họ không nôn nóng xuất khẩu vì có thể bán vào trong nước. Trong khi đó, người mua đã đặt hàng những tháng trước và đang được giao tới nên lượng dự trữ khá đầy đủ trong khi có thể mua thép nội địa hoặc các nguồn giá rẻ hơn từ nước thứ ba như Thổ Nhĩ Kỳ và Ấn Độ nên cũng không nôn nóng đặt hàng.
Nguồn cung thép giảm vào giai đoạn mùa đông (15/11-15/3) khả năng sẽ còn trợ giá thép tăng trưởng trong Q1 tới. Tuy nhiên, theo cam kết từ phía CISA trong Qúy trước, họ sẽ có biện pháp kiểm soát giá không tăng quá cao để bảo vệ người tiêu dùng, ngăn chặn đầu cơ nên dự báo giá dù tăng trưởng cũng không quá mạnh. Ngoài ra, các công trình xây dựng tại Bắc Kinh, Thiên Tân cũng sẽ bị yêu cầu ngưng hoạt động để chống khói bụi một khi tình hình ô nhiễm nghiêm trọng hơn trong mùa đông tới nên tiêu thụ cũng sẽ giảm. Thời tiết mưa nhiều và lạnh gây cản trở các hoạt động xây dựng, do đó giá sẽ phổ biến ở mức 570-580 USD/tấn FOB về cuối tháng 12 trước khi tăng trở lại lên gần 600 USD/tấn vào đầu năm tới do người mua tăng tích trữ thép trước tết.
THÉP DẸT
Mức ảnh hưởng tới sản lượng thép công nghiệp của chính sách giảm sản xuất mùa đông nhỏ hơn so với thép xây dựng. Do đó, mức giảm tồn kho cũng chậm hơn kéo theo giá tăng chậm hơn và bị thép cây vượt mặt.
Nhu cầu tiêu thụ thép dẹt cũng chậm hơn so với thép xây dựng, dẫn tới tình trạng nhiều nhà máy chuyển đổi sản xuất thép dẹt sang thép cây để kiếm lời hồi tháng 8-tháng 11. Lợi nhuận thu được của các nhà máy thép dẹt tầm 150 USD/tấn.
Giá giao ngay tuần này của HRC Q235 5.5mm tăng 80 NDT/tấn lên 4.300-4.310 NDT/tấn xuất xưởng có thuế. Giá biến động theo giá giao kỳ hạn nhưng tiếp tục tăng trưởng nhờ nguồn cung giảm.
Giá tăng giảm theo biến động của giá giao kỳ hạn. Động thái chốt lời của các nhà đầu tư cuối tuần này là nguyên nhân chính kéo giá các loại thép giảm lại vào cuối tuần. Tuy nhiên, chính sách giảm sản xuất vào mùa đông dự báo sẽ làm giảm nguồn cung HRC và còn có thể gây thiếu hụt nguồn cung trong nước, hậu thuẫn giá tiếp tục duy trì ở mức cao.
Tương tự tuần trước, giá chào xuất khẩu HRC thương phẩm tuần này tầm 590-600 USD/tấn . Các khách hàng Việt Nam đang bắt đầu quan tâm tới mặt hàng này hơn HRC SAE1006 nhưng giá chào mua vẫn còn thấp hơn 30-40 USD/tấn.
Giá thực sự đã tăng quá nhanh và mạnh do đầu cơ nên sẽ có sự điều chỉnh lại về cuối tháng. Giá tiếp tục biến động giảm về khoảng 570-580 USD/tấn FOB.
Với nguồn cung thép giảm, tiêu thụ tăng trước năm mới nên dự báo giá HRC cũng sẽ lại tăng trưởng vào thời điểm đầu năm tới. Tuy nhiên, giá vẫn sẽ gặp áp lực từ yếu tố tiêu thụ thấp điểm chung trong mùa đông do thời tiết lạnh nên mức tăng bị hạn chế, trung bình 5-10 USD/tấn. Chính sách chống khói bụi cũng sẽ ảnh hưởng tới giá cả do làm giảm sức mua và giá nguyên liệu thô, nên dự báo giá chỉ trong phạm vi 580-600 USD/tấn FOB trong tháng tới.
SẢN LƯỢNG THÉP THÔ
Sản lượng thép thô Trung Quốc tháng 11 đạt 66.15 triệu tấn, giảm 8.6% so với tháng 10 nhưng tăng 2.2% so với cùng kỳ năm ngoái.
Đây là tháng có mức sản lượng đứng vị trí thấp thứ hai trong năm nay sau mức 61.11 triệu tấn hồi tháng 2.
Sản lượng thép thô hàng ngày trong tháng 11 đạt trung bình 2.205 triệu tấn, giảm 5.5% so với tháng 10. Đây là tháng thứ 3 liên tiếp có sản lượng sụt giảm.
Từ tháng 1-tháng 11, sản lượng thép thô tổng cộng 764.80 triệu tấn, tăng 5.7% so với cùng kỳ năm ngoái.
Trung Quốc sản xuất 54.88 triệu tấn gang thỏi trong tháng 11, giảm 8.6% so với tháng 10 và 3.5% so với cùng kỳ năm ngoái. Sản lượng gang thỏi 11 tháng đầu năm tăng 2.2% so với cùng kỳ năm ngoái lên 656.14 triệu tấn.
Như vậy, chính sách giảm sản xuất trong mùa đông của Trung Quốc đã bắt đầu hạn chế nguồn cung. Với điều kiện môi trường vẫn ô nhiễm ở mức cao và nghiêm trọng hơn trong thời gian tới, Chính quyền Trung Quốc sẽ có biện pháp kiểm soát gắt gao hơn để thắt chặt giảm sản lượng.
Xia Junyan, giám đốc đầu tư tại công ty Hangzhou CIEC Trading Co ở Thượng Hải ước tính sản lượng thép thô sẽ giảm 40 triệu tấn từ tháng 11-tháng 3 nếu đáp ứng đúng kế hoạch.
Tuy nhiên, do giá thép tăng cao nên sẽ khuyến khích các nhà máy ở các khu vực khác gia tăng công suất kiếm lời, bù đắp phần nào sự sụt giảm ở phía bắc. Dự báo sản lượng tiếp tục giảm xuống 61-62 triệu tấn vào tháng cuối năm nay.
QUẶNG SẮT
Giá thép giảm trở lại cũng kéo theo giá nguyên liệu thô như quặng sắt sụt giảm. T
Hợp đồng quặng giao kỳ hạn tháng 5/2018 trên sàn Đại Liên chốt giảm NDT/tấn so với cuối tháng trước xuống 506.50 NDT/tấn (77 USD/tấn). Theo đó, giá quặng giao ngay cũng giảm xuống 70.54 NDT/tấn, dưới mức cao 3 tháng 72.68 USD/tấn hồi ngày 4/12.T
Tồn kho quặng sắt tại các nhập khẩu Trung Quốc lại tăng lên mức cao nhất từ năm 2004, đạt 141.57 triệu tấn. Theo chuyên gia phân tích Helen Lau cho rằng trong vài tháng tới trữ lượng quặng sắt ở các cảng Trung Quốc sẽ tăng mạnh hơn nữa. Nguồn cung tăng trong khi tiêu thụ quặng giảm sẽ gây áp lực cho giá, kéo giá suy yếu. Dự báo giá sẽ giảm về khoảng 65 USD/tấn vào cuối tháng 12 và xuống 60 USD/tấn vào đầu năm tới.
KẾT LUẬN
Giá thép tăng trưởng lên mức cao nhờ:
· Tồn kho thép giảm nhờ chính sách giảm sản xuất trong mùa đông ở phía bắc.
· Niềm tin thị trường lạc quan, dẫn tới đầu cơ đẩy giá tăng.
· Lợi nhuận cao nên các nhà máy không vội giảm giá.
. Tiêu thụ tăng trưởng trước thềm năm mới.
. Chính phủ đang chú trọng thúc đẩy đầu tư cơ sở hạ tầng như chính sách “một vành đai, một con đường”, các siêu đô thị,..
Tuy nhiên, giá vẫn gặp áp lực nên đà tăng bị hạn chế do:
· Giá đã tăng quá cao nên gặp áp lực kháng cự từ phía người mua.
· Chính Phủ đang thực hiện tái cơ cấu ngành thép, đảm bảo bình ổn thị trường, kiểm soát đầu cơ ngăn chặn giá tăng mạnh.
· Tăng cường kiểm soát ô nhiễm môi trường sắp tới làm ngưng trệ các hoạt động xây dựng, gây áp lực cho giá.
· Thời tiết bất lợi vào mùa đông như lạnh, mưa kìm hãm các hoạt động xây dựng, cản trở giá tăng.
Do đó, dự báo giá sẽ giảm lại về cuối tháng này xuống khoảng 570-580 USD/tấn FOB trước khi tăng lại vào tháng đầu năm tới về gần 600 USD/tấn FOB.
Thép dài còn gọi là thép xây dựng (sử dụng trong ngành xây dựng) như thép hình, thép thanh và thép cây.
Thép dẹt được sử dụng trong ngành công nghiệp nặng như đóng tàu, sản xuất ô tô, sản xuất các máy móc thiết bị công nghiệp, bao gồm các loại thép tấm, lá, cán nóng và cán nguội.
Lưu ý: Dự báo trên chỉ mang tính tham khảo. Quý khách hàng nên tham khảo thêm nhiều nguồn tin khi quyết định mua bán.
